В преддверии выхода ключевого отчета по инфляции США доллар сохранял устойчивость, тогда как евро и фунт колебались в узких рамках. Инвесторы, очевидно, избегали рискованных ставок и ждали данных, которые могут задать тон для краткосрочной динамики мировых валютных рынков.

Доллар держал позиции против корзины валют: индекс USD почти не изменился, колеблясь около отметки 101,60, оставаясь чуть ниже 13-месячного пика, зафиксированного в среду.

Рынки остаются чувствительны к сигналам инфляции после недавнего решения Федеральной резервной системы оставить ключевую процентную ставку на уровне 3,50% – 3,75%, и по-прежнему закладывают в цены возможное дальнейшее ужесточение политики ФРС в ближайшие месяцы.

В центре внимания – это индекс цен расходов на личное потребление (PCE) в США, предпочитаемый ФРС показатель инфляции, который должен появиться позже в этот день. Отчет ожидается как определяющий фактор краткосрочных настроений на валютных рынках.

Евро торговался немного выше, около $1,13, но с трудом удерживал более высокие уровни: динамику единой валюты ограничивала быстрая переоценка ожиданий по ставкам Европейского центрального банка.

Давление на евро усилилось и после падения фьючерсов на нефть Brent более чем на 1,5%, которые опустились ниже отметки $73 за баррель, полностью нивелировав геополитическую премию за риск, связанную с конфликтом на Ближнем Востоке.

Помимо этого, недавние данные по еврозоне указывают на резкое замедление активности в частном секторе, из-за чего денежные рынки значительно сократили ожидания агрессивного повышения ставки ЕЦБ во второй половине года.

Аналитики отмечают контраст между буксующей экономикой еврозоны, где ожидают «голубиную» паузу ЕЦБ, и относительно устойчивой экономикой США, что сохраняет нисходящий уклон в паре EUR/USD.

Фунт стерлингов оставался вблизи отметки $1,31, оставаясь зажатым между устойчивой внутренней инфляцией в сфере услуг и замедлением промпроизводства Великобритании. Это делает фунт уязвимым к движениям, обусловленным динамикой доллара после выхода данных PCE.

Австралийский доллар стабилен после сюрприза на рынке труда: пара AUD/USD снизилась на 0,12% до около $0,69 после того, как статистика показала создание 40 300 рабочих мест в мае – это самый сильный рост за пять месяцев. Однако пересмотр данных по занятости за апрель в сторону понижения ослабил оптимизм относительно рынка труда.

Экономисты отмечают, что эти цифры свидетельствуют о востребованности рабочей силы, но мало меняют ожидания в отношении дальнейшей политики Резервного банка Австралии. Capital Economics заявила, что данные по занятости вряд ли разрешат дебаты о следующем шаге РБА, хотя устойчивая базовая инфляция поддерживает мнение о возможности одного последнего «страховочного» повышения ставки.

Пара NZD/USD оставалась под давлением после достижения 7-месячного минимума в начале недели: обе «антиподовые» валюты по-прежнему зависят от меняющихся ожиданий по процентным ставкам в США.

Помимо региональной статистики, инвесторы продолжали следить за переговорами между США и Ираном и внимали предстоящему отчету по инфляции в США. Оба эти фактора, как ожидается, будут определять ближайшие настроения по отношению к доллару и более широким валютным рынкам.