تحليل زوج اليورو/الدولار الأمريكي على إطار 5 دقائق

افتتح زوج العملات EUR/USD تداولات يوم الاثنين منخفضًا بمقدار 55 نقطة أساس مقارنة بإغلاقه يوم الجمعة. لا يمكن القول إن الزوج تكبّد خسائر كبيرة بسبب أحداث عطلة نهاية الأسبوع، إذ جرى إغلاق معظم الفجوة على مدار اليوم. وبالتالي يمكننا الاستنتاج مباشرة أن السوق ما زال يميل إلى التفاؤل، أو ربما سئم ببساطة من العوامل الجيوسياسية. وتجدر الإشارة إلى أن تأثير الجيوسياسة له “مدة صلاحية” لا يعرفها أحد. فلا يمكن للسوق أن يتداول معتمدًا على العوامل الجيوسياسية وحدها لمدة عام أو عامين أو أكثر. شهران، من وجهة نظرنا، فترة طويلة جدًا، خاصة إذا أخذنا في الاعتبار التجاهل شبه التام تقريبًا لجميع العوامل الماكرو اقتصادية والأساسية الأخرى. لذلك، من الممكن جدًا أن يكون السوق عائدًا إلى نمط تداوله الاعتيادي، القائم على العوامل الأساسية والماكرو اقتصادية. وهنا، ليس لدى الدولار ما يعوّل عليه كثيرًا.

من الناحية الفنية، يستمر تشكّل اتجاه صاعد جديد، كما تدل على ذلك خط الاتجاه. يوم الاثنين، لم يتمكن الزوج حتى من اختراق منطقة الدعم الأقرب، وبالتالي لا توجد مبررات لتوقّع هبوط أكثر عمقًا. وبالطبع، ما زالت الجيوسياسة قادرة على تقديم بعض الدعم للدولار، لكن السوق عمليًا لم يتفاعل مع قيام Trump بفرض حصار على مضيق هرمز. ذلك أن الأوضاع لا يمكن أن تصبح أسوأ بكثير. فمضيق هرمز كان مُغلقًا فعليًا حتى من دون Trump.

على الإطار الزمني 5 دقائق يوم أمس، تشكّل إشارة تداول واحدة بالضبط. في وقت مبكر من الليل، وبعد الفجوة بقليل، ارتد السعر من منطقة 1.1657-1.1666، ثم تحرك في اتجاه واحد طوال اليوم: صعودًا. مع ذلك، كان من الصعب إلى حد ما الاستفادة من إشارة الشراء هذه، لأنها ظهرت خلال الليل. وبحلول افتتاح الجلسة الأوروبية، كان السعر قد ابتعد عن نقطة تشكّل الإشارة بمقدار 10 نقاط أساس، ما جعل فتح صفقات شراء أمرًا مقبولًا.

تقرير COT

تاريخ أحدث تقرير COT هو 7 أبريل. يوضح الرسم على الإطار الزمني الأسبوعي بوضوح أن صافي مراكز المتداولين غير التجاريين لا يزال "صعودياً"، لكنه يتراجع بسرعة على خلفية الأحداث الجيوسياسية. يقوم المتداولون ببيع اليورو بكثافة لصالح الدولار الأمريكي. سياسات Trump لم تتغير، لكن الدولار يؤدي الآن دور "عملة الاحتياط"، وهو ما يضمن له طلباً مرتفعاً.

ما زلنا لا نرى أي عوامل أساسية تدعم قوة اليورو، في حين لا تزال هناك عوامل كافية لانخفاض الدولار الأمريكي. لقد جعلت الحرب في الشرق الأوسط الدولار جذاباً للغاية مؤقتاً، ولكن بمجرد أن يصل هذا العامل إلى "تاريخ انتهاء صلاحيته"، سيعود كل شيء إلى طبيعته. على المدى الطويل، قد يهبط اليورو إلى منطقة 1.06 (خط الاتجاه)، لكن الاتجاه الصاعد سيظل مع ذلك قائماً. حالياً، لم تبتعد الزوج كثيراً عن خط الاتجاه الهابط، الذي تم اختراقه عدة مرات.

يشير تموضع الخطين الأحمر والأزرق للمؤشر إلى حالة من التكافؤ بين المشترين والبائعين. خلال الأسبوع المُبلَّغ عنه الأخير، زاد عدد صفقات الشراء لدى فئة "Non-commercial" بمقدار 800 عقد، في حين زاد عدد صفقات البيع بمقدار 8,800 عقد. وبناءً عليه، انخفض صافي المركز بمقدار 8,000 عقد أخرى خلال الأسبوع.

تحليل EUR/USD على إطار 1H

على الإطار الزمني لكل ساعة، يواصل زوج EUR/USD اتجاهه الصاعد. أي تصعيد جديد في الشرق الأوسط قد يعيد توجيه أولويات المتداولين مرة أخرى، لذلك يُنصح بتوخي الحذر بشأن أي نمو في الزوج. في الوقت نفسه، تبقى الأوضاع في الشرق الأوسط متوترة بشكل مستمر لكنها لا تتدهور، لذا لا توجد أسباب قوية كثيرة لمزيد من تعزيز الدولار الأمريكي. ولا توجد في الوقت الراهن مبررات فنية لتوقع هبوط.

في 14 أبريل، نلفت الانتباه إلى المستويات التالية للتداول: 1.1234، 1.1274، 1.1362، 1.1426، 1.1542، 1.1615-1.1625، 1.1657-1.1666، 1.1750-1.1760، 1.1830-1.1837، إضافة إلى خط Senkou Span B (عند 1.1583) وخط Kijun-sen (عند 1.1642). قد تتحرك خطوط مؤشر Ichimoku خلال اليوم، ويجب أخذ ذلك في الاعتبار عند تحديد إشارات التداول. لا تنسَ ضبط أمر وقف الخسارة عند نقطة التعادل إذا تحرك السعر في الاتجاه الصحيح بمقدار 15 نقطة. هذا سيوفر حماية من الخسائر المحتملة إذا تبيّن أن الإشارة كانت كاذبة.

يوم الثلاثاء، ستصدر في الولايات المتحدة بيانات تقرير التوظيف في القطاع الخاص ADP ومؤشر أسعار المنتجين. نرى أن كلا التقريرين ليسا على درجة كبيرة من الأهمية. في منطقة اليورو، ستلقي Christine Lagarde خطاباً، لكنه في ظل الظروف الحالية لا يُعد حدثاً رئيسياً.

توصيات التداول:

يوم الثلاثاء، يمكن للمتداولين النظر في صفقات بيع إذا ارتد السعر من منطقة 1.1750-1.1760، مع استهداف مستوى 1.1657-1.1666. ويمكن الإبقاء على صفقات الشراء مع هدف عند 1.1750-1.1760، بما أن السعر قد ارتد من منطقة 1.1657-1.1666.

توضيحات للرسوم التوضيحية:

مستويات الدعم والمقاومة هي خطوط حمراء سميكة يمكن أن تنتهي حركة السعر عندها. وهي ليست مصادر لإشارات التداول.

خطا Kijun-sen وSenkou Span B هما من خطوط مؤشر Ichimoku، نُقلا إلى الإطار الزمني لكل ساعة من الإطار الزمني لأربع ساعات. وهما خطان قويان.

المستويات القصوى هي خطوط حمراء رفيعة ارتد منها السعر سابقاً. وهي مصادر لإشارات التداول.

الخطوط الصفراء هي خطوط ترند، وقنوات ترند، وأي نماذج فنية أخرى.

المؤشر 1 على مخططات COT يُظهر حجم صافي مراكز كل فئة من فئات المتداولين.